Banco Sabadell продемонстрировал сильные результаты в третьем квартале 2024 года, как было подробно изложено в недавнем отчете о доходах. Генеральный директор Сезар Гонсалес-Буэно объявил о чистой прибыли в размере 1,3 млрд евро за первые девять месяцев, с рекордной квартальной чистой прибылью, превышающей 500 млн евро.
Банк наблюдал рост работающих кредитов в годовом исчислении и всплеск ипотечного кредитования в Испании. TSB, дочерняя компания Banco Sabadell, внесла значительный вклад в прибыль группы.
В перспективе банк сосредоточен на росте и прибыльности, с планами по вознаграждению акционеров и стабильной стоимостью риска.
Ключевые моменты
- Чистая прибыль Banco Sabadell достигла 1,3 млрд евро за первые девять месяцев 2024 года, с рекордной квартальной чистой прибылью более 500 млн евро.
- Работающие кредиты выросли на 2% в годовом исчислении, а объем выдачи ипотечных кредитов в Испании увеличился на 82% в годовом исчислении.
- Чистый процентный доход (NII) незначительно снизился на 0,7% по сравнению с предыдущим кварталом, но чистая процентная маржа (NIM) увеличилась.
- Объем проблемных активов (NPA) снизился на 3% по сравнению с предыдущим кварталом, с улучшением качества активов.
- Коэффициент достаточности базового капитала первого уровня (CET1) укрепился до 13,8%, и банк ожидает чистую прибыль около 1,6 млрд евро в 2025 году.
- Ожидается, что рентабельность материальных активов TSB достигнет двузначных показателей в 2025 году, с прогнозируемым общим снижением затрат на 3% как в 2024, так и в 2025 году.
Перспективы компании
- Banco Sabadell ожидает рост NII на уровне средних однозначных чисел и общую стоимость риска около 45 базисных пунктов в 2024 году.
- Банк прогнозирует рентабельность материальных активов выше 13% в 2025 году.
- Планируется общее вознаграждение акционеров в размере 2,9 млрд евро в течение 2024 и 2025 годов.
- Возможные оппортунистические выпуски капитальных инструментов на сумму более 5 млрд евро.
Негативные моменты
- Основные результаты показали снижение на 3% по сравнению с предыдущим кварталом из-за снижения NII и увеличения затрат, связанных с инфляцией.
- В Испании был зафиксирован единовременный расход примерно в 14 млн евро из-за обновленных коллективных договоров и затрат на персонал.
- Прогнозируется небольшое снижение чистого процентного дохода (NII) в четвертом квартале 2024 года в Великобритании.
Позитивные моменты
- Улучшение качества активов с 3%-ным сокращением NPA и общей стоимостью риска 44 базисных пункта.
- NII TSB вырос на 3,5%, что способствовало устойчивости NII группы.
- Ликвидные активы увеличились до 46 млрд евро, при соотношении кредитов к депозитам 95%.
- Банк испытал небольшое снижение чистого процентного дохода (NII) по сравнению с предыдущим кварталом.
- Общие затраты выросли на 2,7% по сравнению с предыдущим кварталом, хотя и в соответствии с годовым прогнозом.
Основные моменты сессии вопросов и ответов
- Банковский налог включен в прогнозы на 2025 год, но может быть изменен.
- Ожидается, что стоимость депозитов в Испании останется стабильной или снизится, с миграцией на срочные депозиты.
- Стратегия реструктуризации TSB направлена на 3%-ное снижение чистых затрат как в 2024, так и в 2025 году, основываясь на подходе “digital-first” и автоматизации.
- Секьюритизации являются частью стратегии капитала, ожидается закрытие сделки на 1 млрд евро, связанной с корпоративными кредитами в Майами, до конца года.
Banco Sabadell (BME: SAB) продемонстрировал устойчивость и стратегический рост в своих результатах за третий квартал, позиционируя себя для продолжения успеха в предстоящем году. Фокус банка на прибыльности, качестве активов и управлении затратами отражается в его солидных финансовых результатах и оптимистичном прогнозе на 2025 год. Инвесторы и заинтересованные стороны могут ожидать дальнейших обновлений и детальных прогнозов в январе 2024 года.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.
