Investing.com – Фондовый рынок Норвегии завершил торги пятницы ростом за счет укрепления секторов медицинского оборудования и услуг, биотехнологий и фармацевтики и коммунальных услуг.

На момент закрытия на фондовой бирже Осло Oslo OBX подорожал на 0,32%.

В лидерах роста среди компонентов индекса Oslo OBX по итогам сегодняшних торгов были акции Frontline Ltd (OL:FRO), которые подорожали на 14,20 п. (5,80%), закрывшись на отметке в 259,10. Котировки Hafnia Ltd (OL:HAFNI) выросли на 3,85 п. (4,69%), завершив торги на уровне 86,00. Бумаги Hoegh Autoliners ASA (OL:HAUTO) выросли в цене на 5,00 п. (4,41%), закрывшись на отметке 118,40.

Лидерами падения стали акции TGS NOPEC Geophysical Company ASA (OL:TGS), цена которых упала на 7,40 п. (5,75%), завершив сессию на отметке 121,40. Акции Aker BP ASA (OL:AKRBP) поднялись на 6,50 п. (2,50%), закрывшись на уровне 253,90, а Var Energi ASA (OL:VAR) снизились в цене на 0,68 п. (1,87%) и завершили торги на отметке 35,60.

На фондовой бирже Осло количество подорожавших бумаг (168) превысило количество закрывшихся в минусе (112), а котировки 34 акций практически не изменились.

Фьючерс на фьючерсы на нефть WTI с поставкой в октябре потерял 2,54%, или 1,93, достигнув отметки $73,98 за баррель. Что касается других товаров, цены на фьючерс на нефть Brent с поставкой в ноябре снизились на 2,08%, или 1,64, до $77,18 за баррель. Фьючерсы на фьючерс на золото с поставкой в декабре подешевели на 0,56%, или 14,40, до отметки $2.545,90 за тройскую унцию.

Между тем на рынке Форекс пара EUR/NOK выросла на 0,78% до 11,73, а котировки USD/NOK повысились на 0,84%, достигнув отметки 10,59.

Фьючерс на индекс USD вырос на 0,13% до 101,40.

Investing.com – Фондовый рынок Греции завершил торги пятницы ростом за счет укрепления секторов строительства, туризма и отдыха и технологий.

На момент закрытия на фондовой бирже Афин Athens General Composite вырос на 0,30%.

В лидерах роста среди компонентов индекса Athens General Composite по итогам сегодняшних торгов были акции Fourlis Hld (AT:FRLr), которые подорожали на 0,14 п. (3,46%), закрывшись на отметке в 4,04. Котировки Autohellas (AT:AUTr) выросли на 0,36 п. (3,24%), завершив торги на уровне 11,48. Бумаги Ellaktor SA (AT:HELr) выросли в цене на 0,06 п. (2,99%), закрывшись на отметке 2,07.

Лидерами падения стали акции Gr Sarantis SA (AT:SRSr), цена которых упала на 0,26 п. (2,55%), завершив сессию на отметке 9,94. Акции Crete Plastics SA (AT:PLAKR) поднялись на 0,30 п. (2,04%), закрывшись на уровне 14,40, а Greek Organisation of Football Prognostics SA (AT:OPAr) снизились в цене на 0,26 п. (1,64%) и завершили торги на отметке 15,64.

На фондовой бирже Афин количество подорожавших бумаг (55) превысило количество закрывшихся в минусе (53), а котировки 20 акций практически не изменились.

Котировки акций Crete Plastics SA (AT:PLAKR) упали до 52-недельного минимума, упав на 2,04%, 0,30 п., и завершили торги на отметке 14,40.

Фьючерс на фьючерс на золото с поставкой в декабре потерял 0,57%, или 14,55, достигнув отметки $2.545,75 за тройскую унцию. Что касается других товаров, цены на фьючерсы на нефть WTI с поставкой в октябре снизились на 2,60%, или 1,97, до $73,94 за баррель. Фьючерсы на фьючерс на нефть Brent с поставкой в ноябре подешевели на 2,14%, или 1,69, до отметки $77,13 за баррель.

Между тем на рынке Форекс пара EUR/USD существенно не изменилась 0,03% до 1,11, а котировки EUR/GBP не изменились 0,14%, достигнув отметки 0,84.

Фьючерс на индекс USD вырос на 0,14% до 101,41.

Во втором квартале инвестиционные фонды, ориентированные на долгосрочное владение акциями (так называемые “долгосрочные фонды” или LO), значительно увеличили свои вложения в сектор коммуникационных услуг. Согласно отчету Bank of America, опубликованному в пятницу, они увеличили свои пропорциональные инвестиции в этот сектор на пять процентных пунктов, в результате чего их позиции на 30% превышают средние инвестиции в этот сектор.

В своем обновленном отчете о владении активами управляющих активными инвестициями Bank of America указывает, что это изменение свидетельствует об укреплении доверия к сектору, который уже известен своей популярностью среди инвесторов. Эти фонды вкладывают больше средств в данный сектор, поскольку считают, что он обеспечивает надежную работу.

Чтобы перенаправить средства в сектор коммуникационных услуг, эти долгосрочные фонды существенно сократили свои инвестиции в сектора, чувствительные к экономическим циклам, в частности в сектор материалов и энергетику. Инвестиции в эти сектора сократились на 4 и 3 процентных пункта соответственно.

Сокращение инвестиций в акции Consumer Discretionary на четыре процентных пункта интерпретируется как признак растущей обеспокоенности по поводу покупательной способности потребителей, особенно в свете экономических признаков возможного приближения спада.

Анализ Bank of America также показывает, что, несмотря на эти корректировки инвестиционных стратегий, управляющие активными инвестициями в целом не стремятся увеличивать свою подверженность потенциально высокодоходным рискам.

По данным Bank of America, индикаторы экономики США и глобальных экономических тенденций в июле продемонстрировали признаки ухудшения экономической ситуации, что свидетельствует о возможном переходе от фазы экономического подъема к фазе спада.

Такой осторожный подход проявляется в предпочтении акций, которые в меньшей степени подвержены волатильности рынка (известные как акции с низким бета-фактором), а также в увеличении объема наличных средств, находящихся в распоряжении этих фондов, что говорит о растущей тенденции избегать риска.

Bank of America отметил, что во время летнего спада на рынке акции, в которые не было вложено много средств (“наименее переполненные”), не испытывали такого сильного давления продаж.

Bank of America заявил, что стратегия инвестирования в 25 наименее популярных акций и продажи 25 наиболее популярных акций (выбранных на основе пропорциональных инвестиций фондов long-only и разнообразия инвесторов в каждую акцию) привела бы к результатам, более чем на 8 процентных пунктов превышающим среднерыночные показатели в период, когда индекс S&P 500 падал от самой высокой до самой низкой точки.

Начиная с июня, на рынке появилось большее разнообразие акций, что является положительным моментом для управляющих активными инвестициями, особенно для тех, кто испытывает трудности из-за высоких показателей очень крупных компаний.

Bank of America делает вывод, что возросшее разнообразие в динамике акций благоприятно для управляющих портфелями, которым в прошлом году приходилось выбирать между концентрацией своих инвестиций в нескольких ведущих акциях и меньшими вложениями в эти акции. Банк ожидает, что тенденция диверсификации инвестиций сохранится, отдавая предпочтение инвестиционной стратегии, которая придает равный вес каждой акции в индексе.

Эта статья была подготовлена и переведена с помощью искусственного интеллекта и проверена редактором-человеком. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Положениями и условиями.

В июле хедж-фонды добились скромного роста показателей, увеличив их на 1,2% за месяц и на 6,4% за год до этого момента, как сообщила в четверг компания UBS.

Тем не менее, хедж-фонды показали не такие высокие результаты, как акции и облигации, в основном из-за трудностей в стратегиях широкого рынка и сравнения стоимости. С другой стороны, стратегии, которые следовали за рыночными тенденциями, продолжали оставаться самыми сильными, при этом генерация избыточной прибыли по сравнению с эталоном (альфа) по большинству стратегий оставалась положительной, получая выгоду от гораздо меньших колебаний стоимости (волатильности) по сравнению с акциями и облигациями.

По данным UBS, июль характеризовался нестабильной рыночной конъюнктурой: на фондовых рынках наблюдалось значительное снижение стоимости (просадка) на 5 % из-за опасений по поводу переоценки (потенциального пузыря) акций, связанных с искусственным интеллектом. Эта тенденция изменилась в последний день торгов в июле, стимулированная сигналами Федеральной резервной системы США о том, что она, вероятно, скоро снизит процентные ставки.

Несмотря на то что хедж-фонды показали не такие высокие результаты, как другие инвестиции, они все же продемонстрировали высокие показатели, особенно в стратегиях, которые следуют за рыночными тенденциями в акциях, и в стратегиях, обусловленных корпоративными событиями, как указывает UBS. Управляющие, использующие различные стратегии, придерживались осторожного подхода, снижая риск и сокращая свою рыночную экспозицию в ожидании более четкой информации о политических и экономических условиях в мире.

В стратегиях, предполагающих покупку и продажу акций, менеджеры двигались в тандеме с мировыми фондовыми рынками, однако найти возможности для получения сверхприбыли было непросто.

“Управляющие значительно сократили свои инвестиционные позиции из-за усиления колебаний рынка в течение месяца и продали прибыльные инвестиции, которые ранее обеспечивали существенный буфер против потерь”, – говорится в отчете.

Несмотря на эти трудности, некоторые подходы, такие как инвестирование на основе внутренней стоимости и использование нескольких стратегий, показали лучшие результаты, в то время как менеджеры, ориентированные на технологии, понесли убытки из-за неожиданных изменений в позициях с большим объемом инвестиций.

Стратегии, основанные на корпоративных событиях, показали в июле лучшие результаты: прибыль получили менеджеры, которые активно влияют на руководство компаний, а также благодаря высокой активности на корпоративных рынках, например, выкупу компаниями собственных акций и слияниям. Стратегии, извлекающие прибыль из разницы в ценах до и после слияния, отметились успешными сделками, а стратегии, извлекающие прибыль из расхождений в ценах на кредиты, остались позитивными, хотя их результативность была несколько снижена потерями в секторе услуг связи.

С другой стороны, стратегии широкого рынка показали разные результаты: менеджеры, использующие компьютерные алгоритмы для торговли, добились успеха, особенно в сделках с государственными и корпоративными облигациями и валютами. В отличие от них, управляющие, которые совершают сделки по своему усмотрению, основываясь на текущих рыночных условиях, показали более высокие результаты.

Стратегии сравнения стоимости приносили стабильную прибыль, а кредитные стратегии лидировали. Стратегии, предполагающие торговлю конвертируемыми ценными бумагами и структурированными кредитными продуктами, продемонстрировали рост, хотя уровень риска, который они принимали на себя, остался в основном таким же, как и в предыдущие месяцы.

Заглядывая в будущее, UBS сохраняет позитивный взгляд на потенциал хедж-фондов, отмечая, что текущие условия благоприятны для выбора отдельных акций и что более мягкие финансовые условия могут увеличить количество слияний и первичных публичных размещений (IPO).

Эта статья была создана и переведена с помощью искусственного интеллекта и проверена редактором. Для получения более подробной информации см. наши Правила и условия.

Investing.com – Фондовый рынок Индии завершил торги пятницы ростом за счет укрепления секторов S&P BSE Realty, S&P BSE Teck и S&P BSE Auto.

На момент закрытия на фондовой бирже Индии Nifty 50 подорожал на 0,33%, достигнув исторического максимума, индекс BSE Sensex 30 поднялся на 0,28%.

В лидерах роста среди компонентов индекса Nifty 50 по итогам сегодняшних торгов были акции Cipla (NS:CIPL), которые подорожали на 40,10 п. (2,48%), закрывшись на отметке в 1.658,65. Котировки Bajaj Finance Ltd (NS:BJFN) выросли на 141,90 п. (2,01%), завершив торги на уровне 7.205,45. Бумаги Mahindra & Mahindra (NS:MAHM) выросли в цене на 52,40 п. (1,90%), закрывшись на отметке 2.810,00.

Лидерами падения стали акции Tata Motors Ltd (NS:TAMO), цена которых упала на 12,15 п. (1,08%), завершив сессию на отметке 1.109,50. Акции HDFC Bank Ltd (NS:HDBK) поднялись на 12,65 п. (0,77%), закрывшись на уровне 1.625,90, а Tech Mahindra Ltd (NS:TEML) снизились в цене на 11,80 п. (0,72%) и завершили торги на отметке 1.635,55.

В лидерах роста среди компонентов индекса BSE Sensex 30 по итогам сегодняшних торгов были акции Bajaj Finance Ltd (BO:BJFN), которые подорожали на 2,12% до отметки 7.213,00, Mahindra & Mahindra (BO:MAHM), которые набрали 2,01%, закрывшись на уровне 2.813,20, а также акции NTPC Ltd (BO:NTPC), которые повысились на 1,71%, завершив сессию на отметке 417,00.

Лидерами падения стали акции Tata Motors Ltd (BO:TAMO), которые снизились в цене на 0,95%, закрывшись на отметке 1.109,00. Акции компании HDFC Bank Ltd (BO:HDBK) потеряли 0,82% и завершили сессию на уровне 1.625,10. Котировки Reliance Industries (BO:RELI) снизились в цене на 0,59% до отметки 3.023,00.

На фондовой бирже Индии количество подорожавших бумаг (1412) превысило количество закрывшихся в минусе (1035), а котировки 20 акций практически не изменились. На Бомбейской фондовой бирже бумаги 2104 компаний подорожали, 1663 снизились, a 113 остались на уровне предыдущего закрытия.

Котировки акций Cipla (NS:CIPL) выросли до исторического максимума, повысившись на 2,48%, 40,10 п., и завершили торги на отметке 1.658,65.

Индекс волатильности India VIX, который формируется на основе показателей торговли опционами на Nifty 50, упал на 2,70% до отметки 13.41.

Фьючерс на фьючерс на золото с поставкой в декабре потерял 0,30%, или 7,70, достигнув отметки $2.552,60 за тройскую унцию. Что касается других товаров, цены на фьючерсы на нефть WTI с поставкой в октябре выросли на 0,04%, или 0,03, до $75,94 за баррель. Фьючерсы на фьючерс на нефть Brent с поставкой в ноябре подорожали на 0,03%, или 0,02, до отметки $78,84 за баррель.

Между тем на рынке Форекс пара USD/INR снизилась на 0,04% до 83,85, а котировки EUR/INR упали на 0,01%, достигнув отметки 92,93.

Фьючерс на индекс USD вырос на 0,02% до 101,29.

Наличные деньги оставались самым популярным выбором для инвестирования в фонды: за последнюю неделю на денежные рынки поступило 24,5 млрд долларов. Этот рост привел к самому высокому 4-недельному скользящему среднему значению (MA) за последние девять месяцев, говорится в недавнем еженедельном отчете Bank of America.

В акции также было вложено значительное количество новых инвестиций – 13,7 млрд долларов. Биржевые фонды (ETF) привлекли 19,9 млрд долларов, что с лихвой компенсировало 6,2 млрд долларов, выведенных из взаимных фондов. Инвестиции в облигации продолжали оставаться благоприятными: в течение 36 недель наблюдался постоянный приток новых инвестиций, достигший в общей сложности 20,7 млрд долларов.

Если говорить о конкретных отраслях, то технологический сектор получил 0,7 млрд долларов новых инвестиций, а сектора финансовых услуг и недвижимости также продемонстрировали хорошие результаты, получив 1,0 млрд и 0,8 млрд долларов новых инвестиций соответственно.

Примечательно, что сектор финансовых услуг получил максимальный объем новых инвестиций за последние шесть недель, в то время как сектор коммунальных услуг столкнулся с падением, получив самый большой за последние 10 недель объем инвестиций в размере 0,1 млрд долларов.

В более широком экономическом плане стратеги Bank of America отметили, что изменение денежно-кредитной политики Банком Японии, а также стабильность на кредитных рынках снизили опасения по поводу серьезного спада в экономике США.

Однако они выразили осторожность в отношении тенденций занятости в США. Они отметили, что исторически, когда доля рабочих мест в частном секторе падала ниже 40 %, за этим следовал экономический спад.

На развивающихся рынках на прошлой неделе наблюдалась активная инвестиционная деятельность: в акции было вложено 6,9 миллиарда долларов. Это самая длинная последовательность еженедельных инвестиций с ноября 2021 года, которая составляет уже 13 недель подряд.

Напротив, в японских акциях наблюдалось самое значительное за последние семь недель изъятие средств: рынок покинули 1,2 миллиарда долларов. Европейские акции также подверглись изъятию после двух недель роста инвестиций: за последнюю неделю их объем сократился на 0,8 млрд долларов.

На рынке облигаций интерес по-прежнему вызывали облигации инвестиционного класса: за последние 44 недели в них было инвестировано 9,0 млрд долларов. В высокодоходные облигации также было вложено 1,7 млрд долларов, что стало третьей неделей подряд новых инвестиций. Казначейские фонды получили максимальный объем новых инвестиций с октября 2023 года – в них было вложено 8,4 млрд долларов.

Что касается сырьевых товаров, то Bank of America заявил, что восходящий тренд на рынке только начинается.

Эта статья была создана и переведена с помощью искусственного интеллекта и проверена редактором. Более подробную информацию вы можете найти в наших Положениях и условиях.

Investing.com – Фондовый рынок Японии завершил торги пятницы ростом за счет укрепления секторов производства, контрольно-измерительных приборов и автомобилестроения.

На момент закрытия на Токийской фондовой бирже Nikkei 225 подорожал на 0,69%.

В лидерах роста среди компонентов индекса Nikkei 225 по итогам сегодняшних торгов были акции Furukawa Electric Co., Ltd. (TYO:5801), которые подорожали на 162,00 п. (4,71%), закрывшись на отметке в 3.600,00. Котировки Mercari Inc (TYO:4385) выросли на 98,00 п. (4,31%), завершив торги на уровне 2.373,50. Бумаги Murata Mfg Co (TYO:6981) выросли в цене на 121,00 п. (4,16%), закрывшись на отметке 3.033,00.

Лидерами падения стали акции Terumo Corp. (TYO:4543), цена которых упала на 81,50 п. (2,94%), завершив сессию на отметке 2.689,50. Акции Nitori Holdings Co Ltd (TYO:9843) поднялись на 645,00 п. (2,88%), закрывшись на уровне 21.720,00, а Aeon Co., Ltd. (TYO:8267) снизились в цене на 70,00 п. (1,88%) и завершили торги на отметке 3.649,00.

На Токийской фондовой бирже количество подорожавших бумаг (2422) превысило количество закрывшихся в минусе (1198), а котировки 243 акций практически не изменились.

Индекс волатильности Nikkei Volatility, который формируется на основе показателей торговли опционами на Nikkei 225, упал на 4,99% до отметки 22.47.

Фьючерс на фьючерсы на нефть WTI с поставкой в октябре прибавил 0,41%, или 0,31, достигнув отметки $76,22 за баррель. Что касается других товаров, цены на фьючерс на нефть Brent с поставкой в ноябре выросли на 0,46%, или 0,36, до $79,18 за баррель. Фьючерсы на фьючерс на золото с поставкой в декабре подешевели на 0,26%, или 6,65, до отметки $2.553,65 за тройскую унцию.

Между тем на рынке Форекс пара USD/JPY выросла на 0,04% до 145,04, а котировки EUR/JPY повысились на 0,04%, достигнув отметки 160,66.

Фьючерс на индекс USD вырос на 0,04% до 101,31.

Акции Яндекса и Астры войдут в состав индекса Мосбиржи и РТС с 20 сентября, сообщается на сайте торговой площадки.

Мосбиржа оценила free-float Яндекса в 15%. Из базы расчета индексов будут исключены акции «Сегежи».

В лист ожидания на включение в базу расчета индекса Мосбиржи и индекса РТС войдут обыкновенные акции «Русснефти», ЮГК, «ЭсЭфАй», ЮМГ и «Ренессанс Страхования». Акции «РусГидро (MCX:HYDR)» и «Магнита (MCX:MGNT)» войдут в лист ожидания на исключение из индексов.