Цены на золото снизились в ходе азиатских торгов в пятницу, поскольку ослабление ожиданий снижения процентной ставки Федеральной резервной системой в декабре укрепило доллар и оказало давление на цены на сырьевые товары в целом.

Однако потери золота были несколько ограничены, поскольку обвал акций глобальных технологических компаний из-за опасений относительно завышенных оценок привел трейдеров к безопасным активам. Опасения по поводу чрезмерных фискальных расходов в Японии также оказали некоторую поддержку.

Spot gold упал на 0,6% до $4 053,09 за унцию, в то время как gold futures на декабрь снизились на 0,3% до $4 049,76/унция к 08:38 по московскому времени. Спотовые цены снизились примерно на 0,8% за эту неделю, что обратило 2%-ный скачок предыдущей недели.

Давление на золото из-за охлаждения ожиданий снижения ставки в декабре

Потери золота и других неприбыльных активов произошли на фоне укрепления доллара, поскольку инвесторы отдавали предпочтение американской валюте в условиях растущей уверенности в том, что ФРС сохранит ставки без изменений в декабре.

Это мнение было подкреплено более сильными, чем ожидалось, данными по nonfarm payrolls за сентябрь. Признаки силы рынка труда и устойчивой инфляции дают ФРС меньше стимулов для снижения процентных ставок.

Трейдеры оценивают вероятность того, что ФРС снизит ставки на 25 базисных пунктов во время заседания 10-11 декабря, в 28,5%, что выше 21,5%, наблюдавшихся вчера, но значительно ниже 45,4%, наблюдавшихся на прошлой неделе, показал CME Fedwatch.

Длительное сохранение высоких ставок снижает привлекательность неприбыльных активов, таких как золото, в то время как укрепление доллара также оказывает давление на цены сырьевых товаров, номинированных в американской валюте.

Ряд представителей ФРС выступят позднее в пятницу, а предстоящие данные индекса менеджеров по закупкам за ноябрь также должны дать больше информации о крупнейшей экономике мира.

Это происходит перед шквалом ключевых экономических показателей США за сентябрь, которые ожидаются на следующей неделе. Публикация данных была отложена из-за продолжительного правительственного шатдауна, который закончился в начале ноября.

Ожидается, что шатдаун также нарушил публикацию правительственных данных за октябрь, оставив ФРС в неведении перед декабрьским заседанием.

Ставки на сохранение ставки оказали давление на другие драгоценные металлы. Spot platinum упал на 0,6% до $1 507,78/унция, в то время как spot silver упал на 2,1% до $49,5955/унция.

Обвал технологических акций и фискальные опасения поддерживают спрос на защитные активы

Общие потери золота были ограничены сохраняющимся спросом на безопасные активы, особенно на фоне продолжающегося на этой неделе обвала стоимости глобальных технологических акций.

Распродажа усилилась в четверг и пятницу, причем более сильные, чем ожидалось, доходы от флагмана NVIDIA Corporation (NASDAQ:NVDA) мало способствовали поднятию настроения. Инвесторов также напугали вопросы о растущих уровнях запасов Nvidia, а также признаки циркулярного финансирования, поскольку компания обещала инвестиции в некоторых из своих крупнейших клиентов.

Nvidia находится в центре массивного роста оценок технологических компаний за последние три года. Но в последние недели наблюдалось некоторое снижение этой оценки на фоне растущих опасений по поводу пузыря акций, связанных с искусственным интеллектом.

Опасения по поводу чрезмерных фискальных расходов в развитых странах, особенно в Японии, также способствовали некоторому спросу на защитные активы. Администрация премьер-министра Японии Санаэ Такаити в пятницу одобрила пакет стимулов в размере 21,3 триллиона иен ($135 миллиардов), что вызвало усиление вопросов о том, как правительство будет финансировать свои быстро растущие планы расходов.

Доходность долгосрочных японских облигаций на этой неделе выросла до многолетних максимумов.

Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.

Bitcoin резко упал в пятницу, опустившись ниже $86 000 и двигаясь к резкому недельному снижению, поскольку неоднозначные данные по рынку труда в США ослабили ожидания снижения процентной ставки Федеральной резервной системой в следующем месяце и вызвали новую волну продаж.
Последняя цена крупнейшей в мире криптовалюты была на 6,8% ниже и составляла $85 702,6 к 08:21 МСК, после кратковременного достижения внутридневного минимума около $85 417,6.
Это движение стало самым слабым уровнем с апреля и увеличило потери с начала недели, при этом Bitcoin готов потерять более 8% на этой неделе.

Данные по рынку труда в США ослабляют надежды на смягчение политики ФРС

Опубликованный в четверг долгожданный отчет по рынку труда в США за сентябрь показал, что число рабочих мест увеличилось на 119 000, а уровень безработицы вырос до 4,4%, что дает неоднозначную оценку рынку труда.
Отчет также мало что прояснил в отношении перспектив политики ФРС, особенно с учетом того, что октябрьские данные о занятости все еще отсутствуют из-за приостановки работы правительства.
Фьючерсы на процентные ставки показали, что рынки сокращают ожидания снижения ставки в декабре. Неясная политическая обстановка ослабила аппетит к риску и сделала криптовалюты особенно уязвимыми.
Инвесторы не спешат добавлять позиции, пока не появится ясность в отношении курса ФРС, в то время как некоторые трейдеры, использующие кредитное плечо, свернули ставки после прорыва Bitcoin ниже ключевых уровней технической поддержки.
Сообщения в СМИ указывали на устойчивые продажи со стороны крупных держателей, при этом в нескольких отчетах отмечалось, что ликвидность сократилась в последние сессии, что усугубило колебания цен.
Получите больше рекомендаций по акциям от аналитиков Уолл-стрит, перейдя на InvestingPro – получите скидку 55% сегодня

В центре внимания спад Strategy, аналитики предупреждают об исключении из индекса

Углубляющееся падение Bitcoin оказывает новое давление на Strategy Inc (NASDAQ:MSTR), поскольку криптовалюта приближается к среднему уровню безубыточности компании в $74 430.
Акции компании, которые должны снижаться восьмую неделю подряд, в последний раз закрылись на отметке $177,14, недалеко от своего 52-недельного минимума в $181,73. За последние шесть месяцев акции упали более чем на 55%.
Аналитики JP Morgan заявили, что компания сейчас сталкивается с потенциальным исключением из основных фондовых индексов. MSCI 15 января примет решение о том, имеют ли фирмы, тесно связанные с активами в цифровой форме, право на дальнейшее включение.
Банк предупредил, что исключение может спровоцировать отток пассивных средств на миллиарды долларов, что усугубит волатильность, уже вызванную спадом на криптовалютных рынках.

Цены на криптовалюту сегодня: альткоины падают, Ether падает на 7%

Более широкий рынок криптовалют также упал, отражая снижение Bitcoin на фоне неприятия риска.

Криптовалюта № 2 в мире Ethereum упала на 7% до $2 809,92.

Криптовалюта № 3 в мире XRP также упала на 7% до $1,98.

Solana упала примерно на 8%, а Cardano снизился на 9%, а Polygon потерял 5,6%.

Среди мем-токенов Dogecoin упал на 5,7%, а $TRUMP упал на 3,5%.

Investing.com – Фондовый рынок Тайваня завершил торги пятницы падением на фоне негативной динамики со стороны секторов , производства изделий из пластмассы и электроэнергетики.

На момент закрытия на Тайваньской фондовой бирже Taiwan Weighted подешевел на 0,66%, достигнув месячного минимума.

В лидерах роста среди компонентов индекса Taiwan Weighted по итогам сегодняшних торгов были акции Yuan Jen Enterprises Co Ltd (TW:1725), которые подорожали на 2,50 п. (9,94%), закрывшись на отметке в 27,65. Котировки Universal Microelectronics Co Ltd (TW:2413) выросли на 2,25 п. (9,85%), завершив торги на уровне 25,10. Бумаги Fortune Electric Co Ltd (TW:1519) выросли в цене на 43,00 п. (6,08%), закрывшись на отметке 750,00.

Лидерами падения стали акции BES Engineering Co (TW:2515), цена которых упала на 1,60 п. (9,50%), завершив сессию на отметке 15,25. Акции Mospec Semiconductor Corp (TW:2434) поднялись на 3,25 п. (9,12%), закрывшись на уровне 32,40, а Infortrend Technology Inc (TW:2495) снизились в цене на 2,45 п. (8,70%) и завершили торги на отметке 25,70.

На Тайваньской фондовой бирже количество подешевевших бумаг (0) превысило количество закрывшихся в плюсе (0).

Фьючерс на фьючерсы на нефть WTI с поставкой в январе потерял 1,20%, или 0,71, достигнув отметки $58,29 за баррель. Что касается других товаров, цены на фьючерс на нефть Brent с поставкой в январе снизились на 1,04%, или 0,66, до $62,72 за баррель. Фьючерсы на фьючерс на золото с поставкой в декабре подешевели на 0,02%, или 0,86, до отметки $4.059,14 за тройскую унцию.

Между тем на рынке Форекс пара USD/TWD выросла на 0,02% до 31,37, а котировки TWD/CNY не изменились 0,04%, достигнув отметки 0,23.

Фьючерс на индекс USD опустился на 0,02% до 100,07.

Азиатские технологические акции в пятницу окрасились в красный цвет, следуя за ночным обвалом на Уолл-стрит, поскольку инвесторы разочаровались в флагмане Nvidia на фоне сохраняющихся опасений относительно пузыря оценок, связанного с ИИ.

Акции производителей чипов и компаний, связанных с искусственным интеллектом, показали наихудшие результаты, продолжив терять позиции после значительных потерь последних недель.

Технологически ориентированный южнокорейский индекс KOSPI показал наихудшую динамику в Азии, упав почти на 4%. Производители чипов Samsung Electronics Co Ltd (KS:005930) и SK Hynix Inc (KS:000660), имеющие значительную экспозицию к сектору ИИ, упали на 5,7% и 8,1% соответственно, оказав наибольшее давление на KOSPI.

Акции гиганта по производству чипов TSMC (TW:2330) упали более чем на 4% на торгах в Тайбэе, как и Hon Hai Precision Industry Co Ltd (TW:2317), или Foxconn. Обе компании являются ключевыми поставщиками Nvidia.

Foxconn также обрушился после подписания соглашения о поставках с OpenAI, поскольку многие считают этот ИИ-стартап тесно связанным с пузырем оценок в сфере искусственного интеллекта.

Среди других крупных технологических компаний, SoftBank Group Corp. (TYO:9984), имеющая значительные инвестиции в ИИ и технологии, упала на 10% на торгах в Токио и стала одним из худших компонентов Nikkei 225.

Поставщик Nvidia Advantest Corp. (TYO:6857) упал на 11%, а производитель оборудования для чипов Tokyo Electron Ltd. (TYO:8035) снизился на 6%.

Крупные технологические акции Гонконга также обрушились, при этом компании, связанные с ИИ, зафиксировали значительные потери. Baidu Inc (HK:9888) упала на 7,3%, Alibaba Group (HK:9988) потеряла почти 5%, а Tencent (HK:0700) снизилась на 2,1%.

Semiconductor Manufacturing International Corp (HK:0981), крупнейший производитель чипов в Китае, упал на 5,8%, а китайский производитель ИИ-чипов Cambricon Technologies Corp Ltd (SS:688256) потерял 5,1%.

Падение азиатских технологических компаний последовало за ночным обвалом американских технологических акций, где индекс NASDAQ Composite упал более чем на 2%.

Nvidia закрылась со снижением на 3,2%, развернувшись после более чем 5%-го роста ранее в течение сессии, поскольку инвесторы анализировали финансовые результаты компании за третий квартал. Рыночная капитализация Nvidia колебалась почти на $400 млрд в четверг.

Несмотря на то, что компания показала более сильные, чем ожидалось, результаты за третий квартал, инвесторы поставили под сомнение прогнозы спроса, учитывая, что запасы компании резко увеличились в течение квартала. Это, в свою очередь, также вызвало вопросы о том, как Nvidia учитывает будущую выручку.

Настроения в отношении Nvidia были дополнительно омрачены критикой инвестора Майкла Бурри, известного предсказанием финансового кризиса 2008 года, который раскритиковал отчетность производителя чипов и предупредил, что конечный спрос на ИИ намного меньше, чем оценивают рынки. Ранее в этом месяце Бурри раскрыл короткую позицию по Nvidia.

Комментарии генерального директора Дженсена Хуанга также мало способствовали устранению опасений рынка относительно циркулярного финансирования в сфере ИИ, после того как Nvidia инвестировала в нескольких своих клиентов, в первую очередь в OpenAI.

Кроме того, на более широкие фондовые рынки также оказало давление то, что инвесторы снизили ожидания относительно снижения процентной ставки Федеральной резервной системой в декабре. Технологический сектор очень чувствителен к изменениям кредитных ставок.

Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.

Фьючерсы на американские индексы немного выросли в четверг вечером, стабилизируясь после волатильной сессии, завершившейся глубоким падением из-за разворота ралли акций Nvidia на фоне публикации отчетности, а также снижения ожиданий снижения процентных ставок.

NVIDIA Corporation (NASDAQ:NVDA) продолжила небольшое снижение в послеторговой сессии после падения на 3,1% в основную сессию, поскольку инвесторы негативно отреагировали на финансовые результаты компании за третий квартал. Падение Nvidia распространилось на более широкий технологический сектор на фоне растущих опасений относительно пузыря в сфере искусственного интеллекта.

Сектора за пределами технологического также понесли потери, поскольку сильные данные по занятости за сентябрь усилили ожидания, что устойчивость рынка труда даст Федеральной резервной системе еще меньше оснований для снижения процентных ставок.

S&P 500 Futures выросли почти на 0,3% до 6 576,0 пунктов, а Nasdaq 100 Futures поднялись на 0,2% до 24 186,25 пунктов к 02:40 по московскому времени. Dow Jones Futures выросли на 0,3% до 45 970,0 пунктов.

Рынки получили некоторую поддержку после того, как президент Дональд Трамп подписал указ о снижении импортных пошлин США на некоторые сельскохозяйственные товары из Бразилии, что может помочь снизить стоимость продуктов питания в стране.

Уолл-стрит падает на фоне разворота Nvidia и опасений по поводу ИИ

Американские индексы рухнули в четверг, продемонстрировав резкие колебания, пока инвесторы анализировали отчетность Nvidia.

Несмотря на сильные показатели выручки и прибыли, некоторые аналитики выразили обеспокоенность быстрым ростом запасов Nvidia, а комментарии руководства не смогли развеять более широкие опасения относительно пузыря в сфере искусственного интеллекта и циклического инвестирования.

Инвестор Майкл Бурри, известный предсказанием финансового кризиса 2008 года, также раскритиковал отчетность Nvidia и предупредил, что реальный конечный спрос на ИИ значительно ниже, чем предполагают текущие оценки стоимости.

Акции Nvidia упали на 3% после первоначального роста на 5%, продемонстрировав колебание рыночной капитализации почти на $400 млрд. В послеторговой сессии акции снизились еще на 0,2%.

Помимо Nvidia, положительная отчетность крупнейшего ритейлера Walmart Inc (NYSE:WMT) оказала некоторую поддержку рынку, акции компании выросли на 6,5% в ходе основной сессии.

S&P 500 упал на 1,6% до 6 538,97 пунктов в четверг. NASDAQ Composite снизился на 2,2% до 22 078,05 пунктов, а Dow Jones Industrial Average потерял 0,8%, опустившись до 45 752,26 пунктов. Все три индекса снижались в пять из последних шести сессий.

Ожидания снижения ставки в декабре ослабевают после сильных данных по занятости

На Уолл-стрит также оказало давление дальнейшее снижение ожиданий того, что Федеральная резервная система снизит процентные ставки в декабре. Это мнение усилилось в основном благодаря более сильным, чем ожидалось, данным по числу рабочих мест вне сельскохозяйственного сектора за сентябрь.

Сила рынка труда и устойчивая инфляция дают ФРС меньше оснований для дальнейшего снижения процентных ставок. Протоколы октябрьского заседания ФРС, опубликованные ранее на этой неделе, также показали, что мнения политиков относительно декабрьского снижения в значительной степени разделились.

Рынки оценивают вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов в декабре в 31%, по сравнению с 45,8% неделей ранее, показал инструмент CME Fedwatch.

Аналитики Morgan Stanley заявили, что больше не ожидают снижения ставки в декабре после публикации данных по занятости в четверг.

Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.

Foxconn (TW:2317) в пятницу сообщила о партнерстве с OpenAI для продвижения проектирования и подготовки к производству в США инфраструктурного оборудования для искусственного интеллекта нового поколения.

Соглашение, не содержащее обязательств по закупкам, предусматривает, что OpenAI поделится информацией о новых потребностях в оборудовании в индустрии ИИ для руководства разработками Foxconn.

Foxconn будет производить ключевые компоненты для дата-центров, включая сетевые системы, системы охлаждения и электропитания, на своих предприятиях в США, предоставляя OpenAI ранний доступ для оценки систем и возможность их приобретения.

Сотрудничество сосредоточено на совместном проектировании нескольких поколений стоек для ИИ-дата-центров, расширении поставок компонентов и чипсетов из США, а также увеличении локального тестирования и сборки для ускорения развертывания и повышения устойчивости цепочки поставок.

Председатель Foxconn Янг Лю заявил, что компания “уникально позиционирована” для поддержки миссии OpenAI с масштабируемой инфраструктурой, в то время как генеральный директор OpenAI Сэм Альтман отметил, что это сотрудничество представляет собой возможность “реиндустриализировать Америку”.

Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.

Золотовалютные резервы стран Азии приблизились к отметке в $8 трлн. Власти от Токио до Мумбаи аккумулируют средства, чтобы иметь возможность защитить национальные валюты в условиях растущей волатильности, сообщает Bloomberg.

Крупнейшие центральные банки региона в этом году увеличили свои резервы более чем на $400 млрд. Совокупный запас 11 крупнейших монетарных властей Азии теперь составляет почти $8 трлн. Росту резервов способствовали ослабление доллара в первой половине года и ралли цен на золото.

«У стран Азиатско-Тихоокеанского региона достаточно валютных резервов, несмотря на то что некоторые из них уже потратили часть средств на сглаживание курсов», — отмечает Ви Кун Чонг, макростратег BNY в Гонконге. «В настоящее время коэффициент покрытия импорта в странах региона находится на более чем комфортном уровне».

Тема интервенций снова стала актуальной, так как с сентября доллар перешел в контрнаступление на фоне нестабильности мировых фондовых рынков. Это привело к падению азиатских валют.

Главными драйверами накопления резервов стали Китай (+$141 млрд) и Япония (+$116 млрд).

В Южной Корее чиновники заявили о готовности работать с крупными игроками, включая государственный Пенсионный фонд, для поддержки воны. Министр финансов Японии Сацуки Катаяма также усилила вербальные интервенции.

Однако защита валют несет политические риски. Активные интервенции могут вызвать недовольство Дональда Трампа, который ранее использовал валютные манипуляции как предлог для введения повышенных тарифов. Тайвань и Минфин США уже договорились избегать вмешательства в обменные курсы ради получения конкурентных преимуществ.

Европейские страны в четверг выступили против поддерживаемого США плана мира для Украины, который, по словам источников, потребовал бы от Киева отказаться от большего объема территорий и частично разоружиться. Cюзники Украины считают такие условия равносильными капитуляции, пишет Reuters.

Два осведомленных источника сообщили Reuters в среду, что Вашингтон дал понять президенту Владимиру Зеленскому: Украина должна принять подготовленные США рамки завершения конфликта, включающие территориальные уступки и ограничения для Вооруженных сил Украины.

Активизация американской дипломатии приходится на неудобный момент для Киева — правительство Зеленского подрывает коррупционный скандал. В среду парламент отправил в отставку двух министров.

Министры иностранных дел ЕС, собравшиеся в Брюсселе, осторожничали в комментариях относительно американского плана урегулирования. Но они ясно дали понять, что не примут требований о «наказующих» уступках со стороны Киева.

«Украинцы хотят мира — справедливого мира, который уважает суверенитет всех и является прочным, чтобы его нельзя было поставить под вопрос будущей агрессией», — сказал глава МИД Франции Жан-Ноэль Барро. — «Но мир не может быть капитуляцией».

На любое изъятие российских активов Европейским союзом необходимо отвечать правовыми действиями в отношении Бельгии и Euroclear, заявили в Госдуме РФ. Об этом пишет Reuters.

В резолюции также предложено использовать активы нерезидентов из «недружественных стран» для компенсации ущерба, нанесенного России.

Еврокомиссия предложила план, позволяющий правительствам стран ЕС использовать до 185 млрд евро (большую часть из 210 млрд евро замороженных в Европе российских активов) для предоставления Украине займов, хотя и без конфискации этих средств.

В резолюции Госдумы говорится, что предлагаемое использование российский активов странами ЕС «фактически является незаконным изъятием собственности, и поэтому, в случае реализации, может рассматриваться как откровенная кража».

«Любые посягательства на российские активы должны получать соответствующий правовой ответ, начиная с исков о возмещении ущерба — с требованием ареста активов в качестве обеспечительной меры — против Euroclear и Бельгии, где сосредоточена большая часть незаконно замороженных суверенных средств, в любой юрисдикции. Активы нерезидентов из недружественных государств также могут быть использованы как источник компенсации», — говорится в документе.

Nvidia представила неожиданно сильный прогноз по выручке и решительно отвергла мысли о том, что индустрия искусственного интеллекта представляет собой финансовый пузырь. Заявления компании успокоили технологический сектор и спровоцировали ралли на рынках, сообщает Bloomberg.

Самая дорогая компания мира ожидает, что продажи в следующем квартале составят около $65 млрд, что примерно на $3 млрд превышает прогнозы аналитиков. Это сигнал того, что спрос на ускорители ИИ остается устойчивым, несмотря на опасения инвесторов о чрезмерных расходах бигтеха на инфраструктуру.

«Было много разговоров о пузыре ИИ», — заявил генеральный директор Дженсен Хуанг во время звонка с аналитиками. «Но мы видим совершенно другую картину».

Оптимизм руководства привел к росту акций на 5,1% на премаркете в четверг. С начала года бумаги выросли на 39%, а рыночная стоимость компании достигла $4,5 трлн.

Успех Nvidia стал барометром для всей индустрии. На фоне новостей выросли акции партнеров и конкурентов:

• CoreWeave (облачные вычисления) — рост более чем на 9%.
• Nebius Group — рост более чем на 8%.
• TSMC и Tokyo Electron подтолкнули вверх индексы Тайваня, Японии и Южной Кореи.

Несмотря на доминирование Nvidia сталкивается и с вызовами. Так, из-за санкций компания практически потеряла огромный рынок Китая. Кроме того, инвесторов беспокоят перекрестные сделки, когда Nvidia инвестирует в стартапы (такие как OpenAI и Anthropic), которые затем покупают ее чипы.

Тем не менее, конкурентное давление остается низким. По словам Хуанга, клиенты, попробовавшие альтернативные чипы, все чаще возвращаются к Nvidia из-за сложности создания ИИ-систем, где у компании есть неоспоримое преимущество.